Андрей Кочетков, PhD Ведущий аналитик " «Открытие Research» по глобальным исследованиям говорит:

Индекс МосБиржи может продолжить рост, если удержится выше 4200 пунктов

Российский рынок существенно повышался в первой половине дня. Частично этому способствовала дорожающая нефть и стабилизация цен на металлы, а также необходимость отыграть позитивный финиш прошлой недели на внешних площадках.
·         По состоянию на 15:15 мск индекс МосБиржи - 4209,35 п. (+0,83%), а РТС - 1859,48 п. (+0,62%).
·         В лидерах были секторы нефти и газа (+1,1%), металлов и добычи (+1,5%), а также финансов (+1,6%) за счёт очередного бурного роста бумаг TCS Group.
·         Бумаги «Детского Мира» дорожали на 0,8%. Рост скорректированной EBITDA за 9 месяцев составил 21,4% до 14,2 млрд рублей. Общий объём продаж увеличился на 20,7% до 131 млрд рублей. Было открыто 146 новых магазинов. В III квартале рост продаж составил 16,4% в годовом выражении до 49,5 млрд рублей. Рост скорректированной EBITDA 12,5% до 5,8 млрд рублей. Совет директоров «Детского Мира» рекомендовал дивиденды за 9 месяцев в объёме 5,2 рубля на акцию с датой закрытия реестра 26 декабря.
·         Акции «ФосАгро» незначительно снижались. Выручка компании в III квартале увеличилась на 63,8% до 116,3 млрд рублей благодаря высокому сезонному спросу. Рост EBITDA более чем вдвое до 57,2 млрд рублей. Свободный денежный поток в III квартале составил 20,7 млрд рублей. Скорректированная чистая прибыль составила 39,7 млрд рублей. Чистый долг на 30 сентября сократился на 33,6 млрд рублей по сравнению с началом 2021 года и составил 123,3 млрд рублей до 0,83X соотношения чистый долг к EBITDA.
·         Если индекс МосБиржи удержится выше 4200 пунктов, то в техническом плане это открывает возможность дальнейшего движения в сторону исторического максимума в районе 4292 пунктов.

Рубль демонстрирует нервозность перед резким увеличением закупок валюты в рамках бюджетного правила

Рубль проводит довольно волатильную сессию. Курс доллара колебался от 71,12 до 71,53 рублей.
·         К середине московских торгов баррель Brent стоил около 5980 рублей.
·         Ставки MosPrime выросли до 7,57% на день, 7,72% на неделю и остались на уровне 8,01% на месяц.
·         Рубль остаётся под давлением данных по инфляции. По итогам октября она достигла 8,13%, что спровоцировало рост доходностей ОФЗ. Кроме того, со вторника Минфин увеличит закупки валюты и золота в рамках бюджетного правила до 25,9 млрд рублей в день по сравнению с 15,1 млрд рублей ежедневных закупок в предыдущий период.
·         Ситуация на Forex была довольно спокойной. DXY незначительно снижался и торговался ниже 94,30 пунктов. Из валют риска отметим лишь укрепление новозеландского доллара почти на 0,5%.
По состоянию на 15:15 мск:
·         DXY – 94,21 (-0,12%),
·         EUR-USD - $1,157 (+0,05%),
·         GBP-USD - $1,351 (+0,09%),
·         USD-JPY – 113,43 (+0,03%),
·         USD-RUB – 71,31 (+0,08%),
·         EUR-RUB – 82,52 (+0,03%).

Представители ЕЦБ верят в ослабление инфляции в следующем году

Европейские индексы проявляли неуверенность в выборе направления движения. На прошлой неделе ожидалось, что Банк Англии может обозначит начало цикла ужесточения денежной политики. Однако ничего такого не произошло, да и заявления ФРС также оказались вполне «мягкими». Поэтому всё вернулось на круги своя и рынки не ждут какого-либо разворота в политике центральных банков в обозримом будущем.
·         Главный экономист ЕЦБ Филип Ланэ заявил, что инфляция ослабнет в следующем году и будет оставаться довольно слабой в обозримой перспективе.
·         Наиболее сильный рост в Европе демонстрировали акции нефтяных компаний, что вполне логично на фоне роста котировок нефти.
·         Среди аутсайдеров дня оказался производитель бытовой химии и продукции Henkel, который ухудшил свой прогноз на финансовый год из-за невозможности компенсировать рост цен на материалы.
·         Индекс доверия инвесторов еврозоны неожиданно вырос до 18,3 п. в ноябре при ожиданиях снижения до 15,5 п. с 16,9 п. в октябре.
По состоянию на 15:15 мск:
·         FTSE 100 - 7302,17 п. (-0,02%),
·         DAX - 16021,50 п. (-0,20%),
·         CAC 40 - 7056,77 п. (+0,23%).

Нефть продолжает дорожать на сдержанности ОПЕК+ и ожиданиях роста импорта Китая

Нефть продолжала торговаться в плюсе. С одной стороны, ОПЕК+ не торопится повышать добычу более запланированного, а, с другой, Китай в ноябре-декабре может нарастить импорт после раздачи импортных квот для независимых переработчиков.
·         Кроме того, нефть реагирует на одобренный инфраструктурный пакет в США стоимостью $1 трлн. Как минимум, ожидается рост потребления топлива на строительных объектах.
·         Президент США Джо Байден призывал на прошлой неделе производителей увеличить добычу, но получил вполне конкретный отказ от ключевых игроков ОПЕК+. Последовавшее заявление об американских возможностях решить эту проблему рынок проигнорировал, так как сланцевая добыча в США давно находится в состоянии закредитованности.
По состоянию на 15:15 мск:
·         Brent - $83,89 (+1,39%),
·         WTI - $82,63 (+1,67%),
·         Алюминий - $2554,5 (-0,08%),
·         Золото - $1818,7 (+0,10%),
·         Медь - $9603,37 (+0,30%),
·         Никель - $19455 (+0,11%).

Илон Маск может продать 10% акций Tesla

Фьючерсы на основные индексы США торговались в незначительном плюсе. Впрочем, индекс NASDAQ может открыть день с нулевым изменением.
·         Главной новостью для рынка стал опрос Илона Маска в twitter по поводу продажи 10% акций Tesla. Опрос оказался в пользу продажи пакета. На утренних торгах акции Tesla теряли более 5%. Самое интересное, что брат Илона Кимбал продал 88,5 тыс. акций в пятницу на прошлой неделе.
·         Японская инвестиционная группа SoftBank раскрыла информацию, согласно которой более не владеет акциями Amazon и PayPal.
·         На понедельник запланирована череда выступлений представителей ФРС. Сразу 6 из них будут комментировать текущие вопросы денежной политики.
·         Американский рынок может притормозить рост на текущей неделе. Индекс S&P 500 закрывал в плюсе 16 из 18 последних торговых сессий. Соответственно, степень перекупленности рынка достаточно высокая. К тому же во вторник и среду выйдут данные по ценам производителей США и потребительской инфляции.