Дневной обзор 30.05.2022. Крепкий рубль и негативные корпоративные новости вновь давят на котировки российских акций

Андрей Кочетков, PhD Ведущий аналитик «Открытие Research» по глобальным исследованиям

Крепкий рубль и негативные корпоративные новости вновь давят на котировки российских акций

·         Индекс МосБиржи пытался расти в начале дня, но ряд негативных корпоративных новостей и крепкий рубль вновь развернули рынок вниз. Активность была сравнимой с прошлой неделей. К середине дня объём сделок на основной секции Московской Биржи перевалил за 16,5 млрд рублей.

·         По состоянию на 15:05 мск индекс МосБиржи - 2383,39 п. (-1,01%), а индекс РТС - 1221,41 п. (+7,71%).

·         Лидерами среди индексных бумаг были «Интер РАО», «РусАл», «Газпром», привилегированные бумаги «Транснефть» и МТС. Несложно заметить, что спросом пользуются акции с дивидендным потенциалом. Среди аутсайдеров дня ситуация строго противоположная. Правительство распорядилось не предусматривать дивидендные выплаты «ФСК ЕЭС» по итогам 2021 года. Также среди самых слабых были бумагиHeadHunter, OZON Holdings, «Северсталь» и НЛМК.

·         Советы директоров «Детского мира» и Группы «Черкизово» также рекомендовали отказаться от финальных дивидендов за 2021 год. В отличие от них совет директоров «Роснефти» рекомендовал финальные дивиденды за 2021 год в размере 23,63 рублей на обыкновенную акцию. С учётом выплат за I полугодие общий дивиденд составит 41,66 рублей на бумагу. Закрытие реестра на получение финального дивиденда назначено на 11 июля.

·         Рубль вновь резко укрепляется после спекулятивных распродаж на прошлой неделе. Как мы и предполагали, ослабление россиянина оказалось непродолжительным, так как торговый баланс имеет явный перекос в сторону доходов от экспорта. Частный спрос на валюту может начать проявляться через две недели, когда начнут завершаться высокодоходные банковские депозиты, открытые в марте на фоне повышения ставки ЦБ РФ до 20%.

·         Торгов американскими облигациями в понедельник нет, так как в США выходной по случаю Дня поминовения. Меж тем в Европе активно растёт доходность германских 10-летних бондов на 9 базисных пункта до 1,055%. На этом фоне евро укрепляется относительно доллара почти на 0,5%. Цены импорта Германии выросли в апреле на 31,7% в годовом выражении по сравнению с 31,2% в марте. Однако более важным является дальнейшее ускорение роста цен в странах еврозоны. В Испании инфляция в мае ускорилась до 8,7% с 8,3% в апреле. Германская обобщенная статистика выйдет к вечеру, но данные по отдельным землям говорят об инфляции выше 8%.

По состоянию на 15:05 мск:

·         DXY - 101,45 (-0,24%),

·         EUR-USD - $1,0771 (+0,36%),

·         GBP-USD - $1,2642 (+0,09%),

·         USD-JPY - 127,47 (+0,27%),

·         USD-RUB – 61,485 (-7,82%),

·         EUR-RUB – 62,86 (-9,8%).

Новости из Шанхая позитивно сказались на бумагах производителей люксовых товаров

·         Европейские индексы повышались, реагируя на перспективы смягчения карантинных мер в Китае. Наиболее сильно новости отыгрывали акции производителей люксовой продукции. Бумаги LVMH, Hermes и Burberry дорожали от 2% и более. Технологичный сектор также повышался почти на 3% после сильной отчётности Alibaba и Baidu.

·         Сектор телекоммуникаций торговался в минусе. Deutsche Telekom может получить $21 млрд за своё подразделение вышек сотовой связи от партнёров во главе с канадской Brookfield.

·         Оценка делового и потребительского доверия еврозоны повысилась в мае до 105,0 п. с 104,9 п. в апреле. Индекс делового климата упал до 1,26 п. с 1,59 п. в апреле.

По состоянию на 15:05 мск:

·         FTSE 100 - 7582,33 п. (-0,04%),

·         DAX - 14562,83 п. (+0,70%),

·         CAC 40 - 6557,55 п. (+0,64%).

Центральные банки вновь проявляют интерес к золоту

·         Инфляционные страхи затрагивают центральные банки. 26 мая в интервью локальному изданию Ekonom новый глава Чешского Национального Банка заявил, что планирует существенно нарастить объём золота в резервов с текущих 11 тонн до более чем 100 тонн.

·         Нефть продолжает дорожать на ожиданиях согласования очередного пакета санкций против РФ, который также предусматривает ограничения на импорт нефти. Вероятно, что исключения для пользователей трубопровода «Дружба» позволят уговорить Венгрию, Словакию и Чехию поддержать нефтяное эмбарго. Обсуждение пакета продолжится в понедельник и во вторник.

По состоянию на 15:05 мск:

·         Brent - $116,45 (+0,77%),

·         WTI - $115,79 (+0,63%),

·         Алюминий - $2893 (+0,75%),

·         Золото - $1852 (+0,04%),

·         Медь - $9587,94 (+0,99%),

·         Никель - $30275 (+7,04%).

Американские фьючерсы позитивно реагируют на планы ослабления карантина в Шанхае

·         Американские биржи работать 30 мая не будут. Однако в рамках электронных торгов фьючерсы на основные индексы США демонстрировали существенный рост от 0,35% вDow Jones до 1,2% в NASDAQ. Главной позитивной новостью для инвесторов являются сообщения из Шанхая, где собираются снять часть карантинных ограничений с 1 июня. Это позволяет рассчитывать на постепенное улучшение ситуации с логистикой поставок, что также может смягчить инфляционное давление.